期权相关政策(2)

答：本所个人期权投资者知识测试形式分为逐级考试和综合卷考试，个人投资者若选择参加逐级考试，需依次通过一级、二级考试后，才能参加三级考试；若选择参加综合卷考试，成绩合格者视同通过一、二、三级考试。

8.参与股票期权经纪业务的证券公司如何查询客户期权知识测试成绩及模拟交易经历？

答：证券公司可登陆本所会员信息服务平台（https:///sc/login）查询指定交易在本单位的投资者的知识测试成绩和模拟交易经历；个人投资者可通过本所股票期权投教专区（/option）“投资者期权知识测试成绩查询”入口查询本人测试成绩。

9. 营业部工作人员参加期权知识测试，是否也需录像或拍照？

答：营业部工作人员参加期权知识测试，无需录像或拍照。

（五）综合评估

10.机构投资者是否需要进行适当性管理综合评估？

答：根据《上海证券交易所股票期权试点投资者适当性管理指引》，机构投资者适当性管理要求如下：

普通机构投资者参与期权交易不需要填写《股票期权投资者适当性综合评估表》，但相关业务人员（主要指期权投资决策人员以及下单人员）需具备期权基础知识，通过本所认可的相关知识测试，具有本所认可的期权模拟交易经历（通过该机构开设的账户）。

除法律、法规、规章以及监管机构另有规定外，下列专业机构投资者参与期权交易，不对其进行适当性管理综合评估：

（1）商业银行、期权经营机构、保险机构、信托公司、基金管理公司、财务公司、合格境外机构投资者等专业机构及其分支机构；

（2）证券投资基金、社保基金、养老基金、企业年金、信托计划、资产管理计划、银行及保险理财产品，在中国证券投资基金业协会备案过的私募基金，以及由第一项所列专业机构担任管理人的其他基金或者委托投资资产；

（3）监管机构及本所规定的其他专业机构投资者。

已在基金业协会备案的私募基金，视为专业机构投资者。

11. 在风险承受能力评估中未达“稳健”或相应风险等级的投资者能否开立期权帐户？ 答：考虑到期权具有一定的风险，对于风险承受能力评估中未达“稳健”或相应等级的投资者，建议期权经营机构不为其开立期权帐户。

12. 经IB介绍开户的投资者，其适当性管理风险评估由哪方负责？

答：本着“在哪里开户，由哪里负责适当性评估”的基本原则，IB介绍开户的投资者，其适当性管理风险评估由投资者开户所在期权经营机构负责。

（六）其他

13.港澳台投资者可否参与期权交易，沪股通投资者可否参与期权交易？

答：港澳台投资者只要满足《上海证券交易所股票期权试点投资者适当性管理指引》相关要求，可参与期权交易。

股票期权上线初期，根据《上海证券交易所沪港通试点办法》，沪股通投资者暂时不能交易股票期权产品。

二、关于开户

（七）开户材料

14.机构投资者开户需要什么材料？

答：开户需准备以下材料：