浅析我国证券监管体制 毕业论文(9)

3、我国证券监管体制的现状及问题的分析

3.1我国证券监管体制的现状

我国的证券行业起源于20世纪80年代，经过这些年的发展，我国的证券行业已经成为最严厉的立法领域。证券行业的法律规范已经成为一个完整的行业，商业银行与证券公司分工合作的基础上进行经营和管理，并将证券行业的监管致力于政府的监管之下，实行证券行业的信息公开透明化。目前，我国规范证券市场的法规体系可分为两个层次：一是由国家统一颁布的法律，包括公司法、证券法；二是由各部门制定的各种规章制度。我国证券市场实行的是政府监管体制，监管框架由三个层次构成：一是设立专门的政府监管机构中国证监会进行监管；二是自律性监管；三是社会监管。在当前的证券监管体制下，我国的证券行业正在逐步成熟，虽然为证券行业的发展提供了条件和因素，但是，针对不断创新的证券行业，我国的证券监管体制也显现出一些弊端和问题。

3.2 我国证券监管体制存在的问题

3.2.1 证券行业的法律不健全

我国证券市场的法律如《证券法》、《公司法》存在缺陷和滞后性，总会出现法律漏洞。主要是因为：首先，我国证券行业起步晚，发展时间短，在制定法律和制度上会出现一些不完善的地方。其次，我国证券市场立法存在着法理研究和立法经验不足的问题，一些法律条文出现漏洞主要是缺乏实际的可操作性 。最后，由于我国证券行业是在不断地快速发展，法律规定出现缺陷也是在所难免的。正是由于法律的不健全，从而导致很多投机者钻法律的空子，使我国证券监管体制受到威胁，给证券行业的稳健运行带来困扰。

3.2.2 政府干预过度，证券监管机构定位不明确

由于我国证券行业的不规范，投机性过强，所以立法者的思路就是依靠政府的强制性来对证券行业监管进行性加强。从而导致政府过度的干预证券行业，政府与市场不分，我国现在实施发行实行核准制，上市实行审批制，繁琐的过程增加了公司上市的成本以及筹资的时间。在我国的证券行业的资金流向并不是全靠